#
پنل کاربری
عضویت
0

سبد خرید

تبلیغات تبلیغات
آیا میدانستید

پایان نامه پیش بینی قیمت سهام شرکتهای سرمایه گذاری پذیرفته شده در بورس با استفاده از شبکه های عصبی پرسپترون چند لایه

-1مقدمه

در دنياي امروز با توجه به تغيير سبک زندگي، مردم به دنبال روشي براي بهبود و پيشرفت وضع اقتصادي خود هستند، که از مهمترين روشها براي بهبود در وضعيت مالي مي­توان به افزايش درآمد اشاره کرد.  يکي از آسان­ترين راه­ها، سرمايه­گذاري است که ابعاد مختلف دارد.  در کشور ايران با توجه به تغييرات شديد بازار سکه و ارز، افراد بيشتري به سمت بازار سهام رو آورده­اند.  يکي از جذاب­ترين مسايل در بورس دستيابي به روشي است که موجب افزايش سرمايه و تا حد امکان، کاهش ضرر گردد.  سهام در بازار بورس يک خريد يا فروش پر ريسک است که در آن یا سود بسياري است يا شخص را متحمل ضرر مي­کند.

از سال 1409 ميلادي ميدانهاي مبادله کالا، پول و ساير وسايل پرداخت در فنلاند بوجود آمد [1].  صرافان همه روزه در ميدان توبوئرس در مقابل خانه­ي بازرگان معروف واندر بورس براي دادوستد پول جمع مي­شدند.  به همين مناسبت اين گروه­ها اختصارا نام بورس را گرفتند.  اولين بورس واقعي در سال 1460 در بلژيک راه اندازي شد.  بورس اوراق بهادار تهران در سال 1346 تاسيس گرديد، اين سازمان از پانزدهم بهمن ماه آن سال فعاليت خود را با انجام چند معامله بر روي سهام بانك توسعه صنعتي و معدني آغاز كرد.  در نهايت داد و ستد الكترونيك سهام در ايران در تاريخ 24/9/82  توسط بانك توسعه صادرات به اجرا درآمد تا فاصله بين مردم و تكنولوژي روز را كمتر نمايد.   از سال 1997 افراد بسياري به دنبال به­دست آوردن راهي براي پيشرفت در زمينه بورس بودند.  مهم­ترين مساله براي بازرگانان و خريداران سهام يافتن راهي براي  پيش بيني قیمت  سهام بود.  آنها نمي­دانستند که چه زماني بايد سهام خود را نگه­ دارند و چه زماني بفروشند.  خريد سهام هم يکي ديگر از مسايل در اين زمينه بود.  اگر به­طور دقيق­تري به مساله نگاه شود، سقوط و ورشکستگي دربازار سهام مربوط به يک شخص نيست زيرا ميزان سود و ضرر کم است و اين مساله نمي­تواند اقتصاد کشور را دچار مشکل کند.  در مورد بازرگانان و شرکتهاي مهم اقتصادي در کشور اين مساله بسيار حائز اهميت است زيرا، ورشکستگي آنها موجب بحرانها و مشکلات اقتصادي و رکود در بازار سهام بين­المللي خواهد شد.  در حقيقت مي­توان گفت پيش­بيني شاخصهاي سهام جزء ارکان اصلي است، اما بسيار دشوار است.  فرار بودن داده­ها، تغييرات زياد در بازار و نبود قانون مشخص که داده­ها از آن پيروي کنند از دلايل دشواري کار است.  در اين راستا به الگوريتمهاي هوش مصنوعي مي­توان اشاره کرد.  زيرا براي يافتن راه ­حل بايد به دنبال کشف الگويي در سيستمهاي غيرخطي و بي­نظم بود. ابزار هوش مصنوعي براي پيش­بيني در محيطهاي داراي داده­هاي افزونه بسيار مفيد هستند.

1-2بیان مسئله

اگر به بازار سهام با ديد مديريتي نگاه شود ملاحظه مي­شود که، انسان از زماني كه خود را شناخته تاكنون همواره با مفهوم تصميم­گيري در تعامل بوده است.  در اين بين، بعضي از دانشمندان علم مديريت، تا جايي پيش رفته­اند كه اعلام مي­کنند يك مدير هيچ كاري جزء تصميم­گيري ندارد.  تصميم­گيري را می­توان يك مسئله انتخاب تعريف نمود.  در چنين مسائلي، پيش­بيني پارامترهاي تصميم بسيار پيچيده و در بسياري از موارد ناممكن است.  يکی از تصميم­گيريهايي که مديران مالي با آن در ارتباط هستند، تصميمات مربوط به سود نقدي سهام و عملکردهاي وابسته­ به آن است.  براساس اهميت تصميمات وابسته به سود نقدي سهام همواره، دغدغه­هاي زيادي براي پيش­بيني اين عامل وجود داشته و مدلهايي براي آن ارائه شده­ است، اما مانند ديگر مدلهاي پيش بيني، سؤالي اساسي در اين زمينه این است که چه متغيرهايي بر سود نقدي سهام اثرگذارندو در حقيقت، مدلي که براي پيش بيني ارائه مي شود، بايد چه متغيرهاي مستقلي را دربرگيرد تا بتواند متغير وابسته سود نقدي سهام را پيش­بيني نمايد.

در عمل، هنگامی كه تعداد متغيرهاي ورودي يك سيستم و ارتباطات بين متغيرهاي ورودي، به شکل تصاعدي افزايش يابد، نتايج پيش­بيني از خروجيهاي واقعي، انحراف بيشتري را نشان خواهند داد.  ابزارها و روشهای متعددي براي تجزيه و تحليل اين ارتباطات و در نهايت، پيش­بيني نتايج موجود وجود دارند كه در اين بين مي­توان به يكي از قوي­ترين آنها يعني شبكه­هاي عصبي مصنوعي اشاره كرد.  استفاده از شبکه هاي عصبي مصنوعي براي پيش­بينيهاي مالي و پيش بيني سود سهام نيز سابقه دارد،  اما همواره در انتخاب متغيرهايي که به عنوان ورودي به مدل وارد مي شوند، مشکلاتي وجود دارند که در ادامه به آنها اشاره مي شود.

از سوي ديگر دستيابي به رشد بلند مدت و مداوم اقتصادي نيازمند تجهيز و تخصيص بهينه­ منابع در سطح اقتصاد ملی است.  اين مهم بدون کمک بازارهاي مالي، به ويژه بازار سرمايه گسترده و کارآمد به سهولت امکان­پذير نيست.  سرمايه­گذاري در سهام عرضه شده در بورس اوراق بهادار، يکي از گزينه­هاي پرسود در بازار سرمايه است.  هرچند، ارزيابي و پيش بيني سهام و يا هر اوراق بهادار ديگر، روندي تاريخي دارد و تخصص ويژه­اي را مي­طلبد.  نظريه­هاي متفاوتي در خصوص ارزيابي و پيش­بيني بورس در بازارهاي سازمان يافته مطرح شده است. در اوايل قرن بيستم، گروهي از متخصصان صاحب تجربه در ارزيابي اوراق بهادار اعتقاد راسخ بر اين امر داشتند که مي­توان از طريق مطالعه و تجزيه و تحليل روند تاريخي تغييرات قيمت سهام، تصويري را براي پيش­بيني قيمت آينده سهام ارائه نمود. مطالعات علمي­تر با تأکيد بر شناسايي دقيق رفتار قيمت سهام، گرايش به سمت مدلهاي ارزشيابي قيمت سهام را به وجود آورد.  اما اين روشها نتوانستند موفق عمل کنند.  در بازار کاراي سرمايه، اعتقاد بر اين است که قيمت سهام انعکاسي از اطلاعات جاري مربوط به آن سهم است و تغييرات قيمت سهام داراي الگوي خاص قابل پيش­بيني نيست.  نظريات مطرح شده تا دهه 1980 ميلادي به خوبي تعيين کننده رفتار قيمت سهام در بازار بودند تا اينکه تحولات بازار سهام نيويورك در سال 1987 ميلادي، اعتبار فرضيات بازار کاراي سرمايه و مدلهايي نظير تصادفي بودن قيمتها را به شدت زير سؤال برد [2]. در دهه­ي 1990 ميلادي و بعد ازآن، بيشتر توجه متخصصان به يک رفتار آشوبگرانه همراه با نظم معطوف شد وتلاش در جهت طراحي مدلهاي غيرخطي به منظور پيش­بيني قيمت سهام اهميت روز افزوني يافت.   با اين نظريات، از جمله تکنيکهايي که اهميت بالايي يافتند، سيستمهاي هوشمند بودند، زيرا با فرض خطي بودن ساختار بازار، به آساني مي­توان بسياري ازمدلها را طراحي نمود.  با اين وجود، بسيار سخت است که بتوان رفتارمجموعه­هاي پيچيده­اي نظير بازار سرمايه در يک مجموعه­ي اقتصادي مدرن را به­طور کامل در يک مجموعه معادلات ساده و خطي نشان داد.  مزيت عمده سيستمهاي هوشمند نظير شبکه­هاي عصبي مصنوعي و شبکه­هاي عصبي فازي، درمدل سازي و پيش­بيني مجموعه­هاي نامنظم و غيرخطي است. ابزار ديگري نظير الگوريتم ژنتيک نيز از نظر بسياري از محققان مي­تواند در کاهش زمان به جواب رسيدن و حتي بهينه سازي پيش­بينيها در شبکه­هاي عصبي مصنوعي و شبکه­هاي عصبي فازي مثمر ثمر باشد.

چکيده 1

فصل اول کلیات تحقیق.. 2

1-1مقدمه. 3

1-2بیان مسئله. 4

1-3 اهمیت و ضرورت.. 7

1-4 اهداف تحقیق.. 8

1-5 فرضیه تحقیق.. 8

1-6 قلمرو تحقیق.. 8

1-7 تعاریف متغیرها 9

فصل دوم ادبیات و پیشینه تحقیق.. 17

2-1 مقدمه. 18

2- 2 بررسي اولين پژوهشهای انجام شده 18

2-11 بررسي روشهاي دادهکاوي در پيشبيني.. 24

2-12 بررسي روش مارکف.. 25

2-13 بررسي روش ARIMA.. 25

2-14  اصطلاحات رايج در بازار بورس اوراق بهادار 28

2-15  بررسي فاکتورهاي کيفي و کمي.. 30

2-16  انواع روشهاي پيشبيني.. 30

2-16-1 تحلیل بنیادی.. 31

2-16-2 تحليل تکنيکي.. 31

2-16-3  سری زمانی.. 32

2-17 گامهای تصادفی.. 33

2-18 میانگین جنبش… 33

2-19روش رگرسیون. 34

2-20  روشهاي جايگزين تکنیکهای پیشبینی.. 35

2-20-1 الگوريتم ژنتيک… 35

2-20-2 شبکههاي عصبي.. 37

2-2-3 ساختار شبکههاي عصبي پرسپترون چند لايه. 38

2-20-4  شبکه پيشرو. 39

2-20-5مزايا و معايب شبکه عصبي.. 40

2-21منطق فازي.. 42

2-22فرضيه بازار کارآمد. 43

2-23 ماشين بردار پشتيباني.. 43

2-24پیشینه تحقیق.. 44

2-25 نتيجه. 48

فصل سوم روش تحقیق.. 49

3-1 – مقدمه. 50

3-2  – روش تحقیق.. 50

3-2-1 – دسته بندی تحقیقات برحسب هدف.. 51

3-2-1-1- تحقیق بنیادی.. 51

3-2-1-2 -تحقیق کاربردی.. 51

3-2-1-3 -تحقیق و توسعه. 51

3-2-2 – دسته بندی تحقیقات برحسب نحوۀ گردآوری داده ها 51

3-2-2-1- تحقیق توصیفی (غیر آزمایشی) 51

3-2-2-2 -تحقیق آزمایشی.. 52

3-3 – جامعه آماری.. 52

3-4 – نمونه آماری.. 52

3-5  روش تجزیه و تحلیل اطلاعات.. 53

فصل چهارم. 55

تجزیه و تحلیل داده های تحقیق.. 55

4-1مقدمه. 56

4-2 انواع ديدگاه در ادبيات مالي.. 56

4-2-1روش بنيادي.. 56

4-2-2 روش تکنيکي.. 57

4-3 الگوريتم TRAINLM… 61

4-4 آموزش دستهاي کاهش شيب.. 63

4-5 آموزش دستهاي کاهش شيب با Momentum.. 63

4-6 تعيين تعداد لايه و تعداد نورون در هر لايه. 64

4-7 تحليل نتايج.. 65

4-8 الگوي  سر و سرشانه. 70

4-9 نحوه آمادهسازي داده به کمک گامهای تصادفی.. 72

4-10 تعيين تعداد لايه و تعداد نورون در هر لايه. 74

4-12 اصلاحات.. 78

4-13 انواع پيشبيني.. 78

4-14 نوع پنجره انتخابي.. 78

4-15 لايههاي پنهان و تعداد نورونها 79

4-16نتيجه. 81

فصل پنجم نتيجه‌گيري و پيشنهادات.. 82

5-1مقدمه. 82

5-2مراحل انجام شده در پاياننامه. 83

5-3 نتيجه‌گيري.. 83

5-4محدودیت تحقیق: 84

5-5 پیشنهادات تحقیق: 84

5-6 پيشنهادات برای پژوهشگران آتی.. 85

فهرست منابع و ماخذ. 86

پیوست یک خروجی آماری.. 91

چکیده لاتین.. 100

فرمت ورد 99 صفحه

199,000 ریال – خرید
موضوع :
دیدگاه کاربران درباره محصول بالا
  • دیدگاه ارسال شده توسط شما ، پس از تایید توسط مدیران سایت منتشر خواهد شد.
  • دیدگاهی که به غیر از زبان فارسی یا غیر مرتبط با محصول باشد منتشر نخواهد شد.